Aktien-Crowdfunding: Ist es das Richtige für Sie?

Die Suche nach einer Unternehmensfinanzierung kann frustrierend sein. Banken dürfen Ihnen keinen Kredit gewähren, weil Ihr Unternehmen „zu riskant“ ist. Risikokapitalgeber können sagen, dass Sie nicht finanzierbar sind. Und Angel-Investoren? Nun, sie sind schwer zu finden.

Ist Crowdfunding die Lösung? Kickstarter und Indiegogo können gut funktionieren – vor allem, wenn Sie großartige Prämien anbieten können und im Online-Marketing hervorragend sind. Aber es gibt einen anderen Weg, um Geld von der Menge zu sammeln.

Es nennt sich Equity-Crowdfunding.

Mit Equity Crowdfunding können Sie Anteile Ihres Unternehmens an nahezu jeden im Austausch gegen Eigenkapital in Ihrem Unternehmen verkaufen. Und nein, es ist nicht nur für Technologieunternehmen.

Was ist Aktien-Crowdfunding?

Equity-Crowdfunding – auch als Crowdinvesting oder Investment-Crowdfunding bekannt – ermöglicht Start-ups und Privatunternehmen, Kapital von der Öffentlichkeit (d. h. der „Crowd“) zu beschaffen. Im Grunde erlaubt es normalen Menschen, in Ihr Unternehmen zu investieren, und im Gegenzug bieten Sie ihnen Eigenkapital in Ihrem Unternehmen an (denken Sie an Shark Tank und Dragon's Den). Jeder Investor hat Anspruch auf eine Beteiligung an Ihrem Unternehmen proportional zu seiner Investition.

Und heutzutage kann jeder ein Investor sein.

Diese Art der Mittelbeschaffung hat es schon immer gegeben, aber bis vor kurzem konnten Sie Anteile Ihres Unternehmens nur an akkreditierte Investoren verkaufen – ziemlich wohlhabende Personen, die bestimmte Vermögens- und Einkommenskriterien erfüllten. Jetzt kann Ihr Cousin, Ihr Nachbar oder fast jedes Mitglied der Öffentlichkeit als nicht akkreditierter Investor Aktien kaufen, vorausgesetzt, Sie haben Ihr Unternehmen ordnungsgemäß eingerichtet (dazu später mehr).

Eigenkapital-Crowdfunding vs. Crowdfunding

Crowdfunding bezieht sich auf das Sammeln von Geld aus der Öffentlichkeit, hauptsächlich über Online-Foren, soziale Medien und Crowdfunding-Websites wie Kickstarter, um ein neues Projekt oder Unternehmen zu finanzieren. Im Gegenzug erhalten diese Leute vielleicht eine Belohnung, wie zum Beispiel eine Kopie dessen, was produziert wird, oder gar nichts. Projektersteller auf Kickstarter und ähnlichen Plattformen behalten 100 % Eigentum an ihrer Arbeit und ihrem Geschäft.

Beim Equity-Crowdfunding kann die Crowd Ihr Unternehmen oder Projekt finanzieren, und im Austausch für relativ kleine Geldbeträge erhalten öffentliche Investoren einen proportionalen Anteil an Ihrem Unternehmen.

Wie funktioniert Aktien-Crowdfunding?

Das Navigieren in der Aktien-Crowdfunding-Landschaft kann ziemlich verwirrend sein. In der Regel müssen Wertpapiere und diejenigen, die Wertpapiere öffentlich anbieten, registriert und reguliert werden. Die Wertpapierregulierung schützt Anleger, indem sichergestellt wird, dass Anleger die Informationen erhalten, die sie benötigen, um eine fundierte Entscheidung zu treffen, und dass Emittenten für falsche Angaben oder Betrug zur Rechenschaft gezogen werden.

Aber Equity Crowdfunding gilt als Ausnahme. In den letzten Jahren haben Regulierungsbehörden registrierten Plattformen erlaubt, als Vermittler zwischen Crowdfunding-Emittenten und Ihren Investoren zu fungieren. Aber das bedeutet, dass Sie die Finanzierung auf diese Weise nur aufbringen können, indem Sie sich bei einer registrierten Equity-Crowdfunding-Plattform in Ihrem Land oder Ihrer Region anmelden. (Hinweis: Wie viel Geld Sie über diese Plattformen sammeln können, hängt auch von dem Land und der Region ab, in der Sie sich befinden.)

Es gibt derzeit viele Crowdfunding-Sites für Eigenkapital, aber Sie sollten Ihre Recherchen durchführen, um die richtige für Ihr Unternehmen zu finden. Generell ist FrontFundr eines der besten kanadischen Portale für Equity Crowdfunding und in den USA sind SeedInvest und Indiegogo hervorragende Optionen. Und abhängig von Ihrer Kampagne und wie viele Investoren Sie suchen, kann es sogar eine Option sein, mehr als eine Plattform zu nutzen.

Während die Struktur Ihres Angebots, einschließlich des Aktienprozentsatzes und der Art der zu verkaufenden Wertpapiere, etwas kompliziert ist und am besten mit Hilfe Ihres Anwalts durchgeführt wird, ist der Prozess der eigentlichen Erstellung einer Kampagne ziemlich einfach. Hier ist ein allgemeiner Überblick darüber, wie der Prozess in den USA und in Kanada funktioniert:

1. Melden Sie sich für eine registrierte Equity-Crowdfunding-Plattform an. Richten Sie ein Angebot auf einer registrierten Crowdfunding-Plattform ein und beginnen Sie mit der Beschaffung von Finanzmitteln im Austausch gegen echte, legale Anteile an Ihrem Unternehmen.
2. Machen Sie Ihren Pitch. Sobald Sie von Ihrer Plattform akzeptiert wurden, müssen Sie Ihren Crowdfunding-Pitch vorbereiten. Dies ist der zeitaufwändigste Teil des Prozesses und kann häufige Iterationen beinhalten, um das Interesse aufrechtzuerhalten. Sie müssen auch den Aktienanteil und den Aktienkurs in Ihrem Pitch bestimmen.
3. Geben Sie wesentliche Informationen an. Sie müssen sich Hintergrundprüfungen durch die Plattform unterziehen und potenziellen Investoren wichtige Unternehmensinformationen zur Verfügung stellen. Dazu gehören Jahresabschlüsse und Prognosen, ein glaubwürdiger Geschäftsplan und so weiter.
4. Gelder werden Ihnen freigegeben. Wenn Sie entweder Ihr Finanzierungsziel erreicht haben oder die Kampagne endet, führt die Plattform eine abschließende Überprüfung durch, bevor die Mittel für Ihr Unternehmen freigegeben werden.
5. Anteile werden an Ihre Investoren freigegeben . Als Gegenleistung für das Geld erhalten Investoren einen Anteil an Ihrem Unternehmen. Diese Aktien verleihen Investoren Stimmrechte an Ihrem Unternehmen.
6. Plattformgebühren bezahlen. Da diese Plattformen in Ihrem Namen die Rechtskonformität übernehmen, verdienen sie ihr Geld durch Gebühren. Dies kann ein Prozentsatz des gesammelten Betrags zuzüglich Transaktionsgebühren oder vielleicht sogar Eigenkapital sein. Dies ist von Plattform zu Plattform unterschiedlich.
7. Investoren sind weiterhin Fürsprecher Ihres Unternehmens. Der Vorteil, mehrere Investoren mit einer Beteiligung an Ihrem Unternehmen zu haben, ist, dass sie Ihr Unternehmen fördern, als wäre es ihr eigenes – weil es das ist.

Aber bevor Sie Crowdfunding betreiben, ist es wichtig zu wissen, dass es nicht kostenlos ist. Obwohl es auch unglaubliche Vorteile für Ihr Unternehmen haben kann, kostet die Durchführung einer Kampagne Geld. Einige der Kosten können Folgendes umfassen:

• Rechts- und Compliance-Gebühren
• Von der Equity-Crowdfunding-Plattform erhobene Gebühren (können pauschal oder prozentual sein)
• Beratungs- und Businessplangebühren
• Marketing und Werbung für Ihre Kampagne

Für wen eignet sich Equity Crowdfunding?

Entgegen der landläufigen Meinung ist Equity-Crowdfunding nicht nur etwas für Technologieunternehmen, sondern für jeden mit einem tragfähigen Geschäftsplan. Ich wiederhole: Es ist nicht nur für Technologieunternehmen. Solange Sie bereit sind, einen gewissen Anteil an Ihrem Unternehmen aufzugeben, können Ihre Bäckerei, Ihre Modemarke und sogar Ihre Baufirma auf diese Weise Geld sammeln. Wenn Sie ein Produkt oder eine Dienstleistung haben, die eine großartige Geschichte erzählt, die normale Verbraucher verstehen, verstehen und unterstützen können, dann sind Sie auf halbem Weg.

Vorteile von Equity-Crowdfunding

Der Hauptvorteil von Equity Crowdfunding besteht darin, dass Sie auf Crowdfunding-Plattformen große Geldbeträge aufbringen können – und zwar schnell. Sobald Sie und Ihr Anwalt Ihr Aktienangebot strukturiert und eine Plattform ausgewählt haben, könnten Sie innerhalb weniger Wochen von unterfinanziert zu voll finanziert werden. Normalerweise müssten Sie jeden Investor einzeln ansprechen und ihm Ihre Idee vorstellen, was Jahre dauern kann.

Der andere Hauptvorteil besteht darin, dass Sie die Kontrolle über das Unternehmen behalten, anstatt einen Investor zu haben, der möglicherweise in Ihrem Vorstand sein und bei den Entscheidungen Ihres Unternehmens mitreden möchte. Und da Investoren Miteigentümer sind, die am Erfolg des Unternehmens beteiligt sind, haben Sie von Anfang an ein Team engagierter Markenanwälte. Dies bedeutet ein Team von Menschen, die Ihre Marke mit ihren Netzwerken teilen und das Bewusstsein für Ihre Produkte steigern und dabei Markentreue aufbauen.

Risiken beim Aktien-Crowdfunding

Das Hauptrisiko beim Aktien-Crowdfunding besteht darin, dass Sie am Ende Investitionen von geringerer Qualität erhalten, als wenn Sie die Finanzierung aus konventionelleren Quellen wie Risikokapitalgebern oder Angel-Investoren beschafft hätten. Da die breite Öffentlichkeit weniger erfahren ist, wenn es um Geschäfte und Investitionen geht, und sie normalerweise nicht das Nettovermögen akkreditierter Investoren erreicht, werden Sie nicht von riesigen Kapitalsummen oder der Unternehmensberatung profitieren, die viele Investoren oft anbieten.

Schließlich sollten Sie überlegen, wie Sie es schaffen würden, so viele Investoren mit einer Beteiligung an Ihrem Unternehmen zu haben. Es ist wichtig, eine klare Kommunikationsstrategie zu entwickeln, um mit ihnen in Kontakt zu bleiben und sie zu befähigen, Ihre Marke weiterhin zu unterstützen, auch wenn es Jahre dauern kann, bis sie finanzielle Renditen sehen.

Nächste Schritte: Checkliste zur Finanzierung

Bevor Sie viel Geld für Anwaltskosten ausgeben, können Sie ein paar Tests durchführen, um festzustellen, ob Ihr Unternehmen für eine Equity-Crowdfunding-Kampagne bereit ist. Mit anderen Worten: Ist Ihr Start-up förderfähig?

Wenn Ihr Unternehmen kaum mehr als ein Konzept auf der Rückseite einer Serviette ist, ist es vielleicht nicht der richtige Zeitpunkt. Aber wenn Sie mindestens die Hälfte der Punkte auf der Liste unten abhaken können, dann könnte es sich lohnen, Aktien-Crowdfunding weiterzuverfolgen, insbesondere wenn Sie etwa 200.000 US-Dollar oder mehr aufbringen möchten. Wenn Sie denken, dass Sie finanzierbar sind, aber keinen Businessplan haben, dann ist der absolute nächste Schritt, einen zu schreiben. Hier sind ein paar Tipps für das Schreiben eines großartigen Businessplans.

Ist Equity-Crowdfunding das Richtige für Sie?

Equity Crowdfunding ist von Natur aus äußerst transparent. Die Crowd erfährt alles über Ihr Unternehmen und kommentiert es. Das bedeutet, dass Sie sich wohl fühlen müssen, wenn Sie wirklich spezifische Details darüber teilen, wie Ihr Unternehmen arbeitet.

Sie müssen auch finanziell und rechtlich in Topform sein, damit Sie Ihren potenziellen Investoren zeigen können, dass Sie ein starkes Unternehmen haben, das ethisch operiert und einen klaren Geschäftsplan hat. Als Bonus hat eine solche Organisation viele weitere Vorteile für Ihr Unternehmen: Sie kann Sie in Zukunft vor rechtlichen Problemen schützen und könnte auch Türen für andere Finanzierungsarten öffnen.

Wenn Sie also das Gefühl haben, bei Ihrer Suche nach Unternehmensfinanzierung immer wieder in verschlossene Türen zu treten, steht die Tür zum Crowdfunding für Aktien möglicherweise weit offen.