Przewodnik dla przedsiębiorców technicznych po procesie pierwszej oferty publicznej (IPO)

Najlepszy czas na rozpoczęcie technologicznego startupu był wtedy, gdy era dot com stawała się głównym nurtem. Teraz jest drugi najlepszy czas. Ale najlepszy czas na upublicznienie jest wiecznie zielony. W tym artykule przyjrzymy się procesowi IPO, który ma na celu skuteczne danie szansy firmom i osobom prywatnym na inwestowanie w utworzone przez Ciebie startupy.

Jeśli chodzi o pozyskiwanie funduszy dla startupów, preferowanym kierunkiem, w którym podążają firmy technologiczne, jest Global Initial Public Offering. Wraz z podsycaniem płomieni przez inwestorów venture capital i entuzjastów kryptowalut, nowa forma pozyskiwania funduszy na start-upy stała się obecnie głównym nurtem firm technologicznych na całym świecie.

W rzeczywistości tak bardzo, że wkrótce staje się ostatecznym celem marek, zwłaszcza że Uber, Pinterest, Slack i inne innowacyjne firmy technologiczne pełnią rolę niosącego pochodnię.

Przejdźmy najpierw do podstaw i statystyk dotyczących czasu teraźniejszego, zanim przejdziemy do procesu podnoszenia oferty publicznej i tego, jak Appinventiv może pomóc.

Spis treści

1. Czym jest IPO – preferowany sposób na pozyskanie środków na startup?
2. Jakie są korzyści z IPO
3. Nieustanny trend wchodzenia na giełdę firm technologicznych
4. Oznaki, że jesteś gotowy do wejścia na giełdę dzięki IPO
5. Jak przygotować IPO – Mapa drogowa do poruszania się po procesie

Czym jest IPO – preferowany sposób na pozyskanie środków na startup?

Pierwsza oferta publiczna lub IPO , jak to się powszechnie nazywa, to proces publicznego oferowania akcji prywatnej korporacji poprzez emisję nowych akcji.

Odkąd Apple i Google stały się publiczne, a ich akcje były przedmiotem obrotu jako symbol giełdowy na rynku, podniesienie IPO stało się czymś w rodzaju gry końcowej dla wschodzących firm technologicznych.

Mediana wielkości transakcji IPO stale rośnie z roku na rok, to tylko plus tego, dlaczego firmy są sprzedawane z myślą o wejściu na giełdę teraz bardziej niż kiedykolwiek.

Stał się czymś więcej niż tylko pozyskiwaniem kapitału dla startupów – to teraz sposób na udowodnienie wartości firmy.

Jakie są korzyści z IPO

Startupy technologiczne zazwyczaj patrzą na IPO jako na długoterminowy sposób zbierania pieniędzy na startup, który stworzył, szukając jednej lub wszystkich następujących korzyści:

• Podwyższenie kapitału długoterminowego
• Większy dostęp do gotówki i lepsza płynność
• Możliwość wypłaty gotówki dla pierwszych założycieli lub grup inwestorów
• Monetyzacja i nagrody dla pracowników poprzez akcje
• Zwiększenie widoczności i pozycji firmy w branży

Trwający trend upubliczniania spółek technologicznych

Pozyskiwanie funduszy na start-upy biznesowe z sektora technologicznego nie jest niespotykane. Chociaż generalnie ograniczają się do finansowania Serii A do E i podążają niekonwencjonalnymi drogami, aby zebrać pieniądze na rozpoczęcie działalności gospodarczej, a nawet są zwolennikami uczynienia ICO lepszą propozycją niż VC , oni również zaczęli dzielić się wielkim amerykańskim marzeniem o upublicznieniu.

Zainicjowane przez Apple i Google i wzmocnione przez Lyft, Pinterest, Fiverr, Slack, Zoom i tym podobne, wiele firm technologicznych jest już lub przygotowuje się do pozyskiwania funduszy na start w ramach pierwszej oferty publicznej.

Oto ich wizualna reprezentacja –

Ale tylko dlatego, że te firmy technologiczne uznały, że są gotowe do wejścia na giełdę, czy oznacza to, że proces finansowania startupów jest idealnym kolejnym krokiem również dla Twojej firmy technologicznej? W końcu, skoro świat nie jest w stanie udzielić dokładnej odpowiedzi, kiedy jest właściwy moment, aby wybrać IPO jako metodę pozyskiwania funduszy na start, jak zdecydować, kiedy przeprowadzić IPO?

Oznaki, że jesteś gotowy do wejścia na giełdę w ramach IPO

1. Potrafisz prognozować wzrost finansowy

Dokładne prognozy finansowe są kluczem do efektywnej strategii biznesowej, odgrywając ogromną rolę w rozwoju firmy, zwłaszcza jako spółki publicznej. Stworzenie dokładnego oszacowania budżetu i prognozy, gdy Twoja firma działa prywatnie, jest kluczowym krokiem w ustaleniu spójności i dokładności sprawozdawczości finansowej w celu uzyskania wiarygodności wśród inwestorów.

2. Masz najlepszy zespół wykonawczy

Masz zespół, który ma doświadczenie w byciu częścią spółki publicznej, który rozumie sedno prowadzenia prywatnej spółki publicznej. Oprócz silnego obecnego zespołu oszacowałeś również potrzebę rozbudowy finansów, kadry księgowej oraz osób zajmujących się komunikacją zewnętrzną – aby wspomóc proces upublicznienia.

Oprócz najlepszego w swojej klasie zespołu wykonawczego współpracujesz również z najbardziej wykwalifikowanymi programistami dla startupów, którzy wiedzą, jak zdigitalizować i przygotować prywatną firmę technologiczną do wejścia na giełdę.

3. Twoja firma jest zawsze gotowa do audytu

Przed wejściem na giełdę chciałbyś uzyskać pozycję, w której stale zamykasz kwartalne sprawozdania finansowe na czas. Nawet firmy, które są wspierane przez venture capital i private equity, mają trudności z oferowaniem regularnych raportów swoim sponsorom i zarządowi. Przechodząc przez ćwiczenia z kilkumiesięcznym wyprzedzeniem, firmy są w stanie bezstresowo przygotować się do publicznego raportowania.

4. Masz strategiczną mapę drogową

Strategiczna mapa drogowa to plan wykresu wzrostu inwestycji firmy. Zapewnia operacyjną strategię rozwoju biznesu w celu zapewnienia zwrotu z inwestycji, którego potencjalni akcjonariusze oczekują od spółki publicznej.

5. Masz mocne argumenty biznesowe za podniesieniem oferty publicznej

Jednym z najbardziej oczywistych powodów wejścia na giełdę jest uzyskanie dostępu do rynku kapitałowego i pozyskanie dodatkowego kapitału – ostateczny cel procesu inwestycyjnego startupu. IPO jest ważnym kamieniem milowym w rozwoju firmy i symbolem, że Twoja firma jest w stanie spełnić niezbędne standardy i zgodność z przepisami.

6. Stworzyłeś sieć z inwestorami

Czymś, co sprawia, że ​​proces podnoszenia IPO jest łatwiejszy i przyjemniejszy, jest poznanie niektórych kluczowych osób w firmach inwestycyjnych. Chociaż musiałeś już odrobić swoją pracę domową, pozwól nam przyspieszyć proces tworzenia sieci, dając wgląd w to, którzy inwestorzy wspierają technologiczną podróż firm do IPO –

Jak przygotować IPO – Mapa drogowa do poruszania się po procesie

1. Zatrudnij najlepszy zespół

Wybór najlepszego zespołu profesjonalistów do obsługi procesu IPO jest ważny dla sukcesu Twojej firmy. Oto niektóre z podmiotów, które powinny być częścią Twojego zespołu, oprócz oczywistego włączenia prawników –

• Dostawcy usług technicznych – sukces IPO zależy wyłącznie od sprzedawanego oprogramowania, które jest wynikiem dobrze zaplanowanych usług rozwoju oprogramowania dla startupów. W końcu wszyscy giganci technologiczni, którzy wybrali drogę IPO, zapewnili, że ich cyfrowe oferty są przydatne i najlepsze w swojej klasie. Zapewnienie tego jest zadaniem start-upowej firmy programistycznej . Dlatego zalecamy wybór najlepszej agencji zajmującej się tworzeniem oprogramowania dla Twoich potrzeb związanych z transformacją cyfrową.
• Banki Inwestycyjne – Banki pełnią rolę mediatora między firmami zamierzającymi wystawić IPO a inwestorami – jednocześnie pełniąc funkcję gwaranta. Banki są zaangażowane w szereg procesów, takich jak przygotowanie dokumentów, wydawanie, marketing, składanie, dokumentowanie itp.

2. Wykonaj należytą staranność

Underwriterzy, prawnicy i banki współpracują ze sobą, aby przeprowadzić dogłębny audyt firmy. Ich przegląd obejmuje weryfikację prawną, podatkową, finansową, klienta oraz badania rynku. Celem jest stworzenie pełnej przejrzystości w działaniach firmy i założenie ryzyka.

3. Zbuduj prospekt IPO

Prawnicy i spółka IPO wykorzystują informacje z due diligence przy sporządzaniu głównych akt ofertowych zawierających prospekt emisyjny, które należy złożyć w ramach rejestracji IPO.

W prospekcie IPO podkreślono strategię firmy, jej mocne strony, udział w rynku, finanse, inwestycje i produkty. Należy również wspomnieć o ryzyku, które wiąże się z inwestorami.

Prospekt IPO podlega rozległym potrzebom informacyjnym, co oznacza, że ​​ważne jest, aby strony współpracowały w celu zapewnienia dokładności prospektu.

4. Złóż oświadczenie o rejestracji IPO

Prawnicy IPO składają prospekt IPO i pełne oświadczenie rejestracyjne w SEC. Ten 30-dniowy proces przeglądu podlega przeglądowi i komentowaniu przez SEC. Po tym procesie firmy następnie kończą wstępną rundę składania wniosków o wystawienie z wymianą. Subemitenci przesyłają następnie informacje dotyczące rekompensaty za IPO w FINRA.

5. Przed IPO

Chociaż może to nie być trudne dla finansowanych firm technologicznych, ponieważ przeszły już etap marketingu, kiedy zbierały pieniądze na swój start -up . Muszą to zrobić tylko na znacznie szerszą skalę z pomocą banków inwestycyjnych. Co zrobiłeś Przed IPO banki inwestycyjne popularyzują to wśród inwestorów prywatnych w celu maksymalizacji pozycji firmy na rynku. Inwestorami są zazwyczaj fundusze hedgingowe lub firmy private equity, które chcą kupić udziały w spółce.

6. IPO „Roadshow”

Przed kilkoma tygodniami IPO bankierzy i kadra zarządzająca organizują „roadshow” – serię prezentacji, w których promują ofertę publiczną potencjalnym inwestorom. Zwykle jest to moment, w którym po raz pierwszy ogłaszają oferowany przedział cenowy i wielkość akcji. Celem jest zainteresowanie inwestorów podniesieniem początkowej ceny sprzedaży.

7. Rozpocznij handel

Po roadshow bankierzy ustalili cenę określającą początkową wartość akcji. Kilka dni później oferta publiczna zostaje zamknięta, a interesariusze muszą uwolnić swoje akcje. Po wydaniu akcji inwestorzy, którzy nabyli akcje, otrzymują przydział i oficjalnie rozpoczyna się publiczny obrót.