Все об управлении портфелем

Что такое портфолио?

Портфель можно определить как различные инвестиционные инструменты, а именно акции, паи, взаимные фонды, облигации, денежные средства, объединенные вместе, в зависимости от дохода инвестора, бюджета, склонности к риску и периода владения. Он сформирован таким образом, что стабилизирует риск неэффективности различных пулов инвестиций.

Что такое управление портфелем?

Управление портфелем определяется как искусство и наука принятия решений о структуре и политике инвестиций, сопоставлении инвестиций с целями, распределении активов между отдельными лицами и учреждениями и уравновешивании риска и эффективности. (Источник: Инвестопедия).

Проще говоря, кто-то дал вам свои кровно заработанные деньги, и вы должны помочь им увеличить капитал самыми разнообразными способами. Это должно быть таким образом, чтобы соотношение риска и доходности поддерживалось надлежащим образом с учетом прибыли и периода владения инвестициями.

Управление портфелем относится к управлению инвестициями человека в виде облигаций, акций, денежных средств, взаимных фондов и т. д., чтобы он получал максимальную прибыль в установленные сроки. Это искусство управления деньгами человека под профессиональным руководством портфельных менеджеров.

Это подробный SWOT-анализ (сильные и слабые стороны, возможности и угрозы) инвестиционного направления, которое может быть в форме долга/капитала, внутреннего/международного, с целью максимизации прибыли при заданном аппетите к риску.

Типы управления портфелем

Существует четыре основных типа методов управления портфелем:

1. Дискреционное управление портфелем : в этой форме человек уполномочивает управляющего портфелем заботиться о его финансовых потребностях от его имени.
2. Недискреционное управление портфелем : здесь управляющий портфелем может просто посоветовать клиенту, что для него хорошо или плохо, правильно/неправильно, но клиент оставляет за собой полное право принимать собственные решения.
3. Пассивное управление портфелем: это форма, которая включает только отслеживание индекса.
4. Активное управление портфелем: сюда входит команда участников, которые принимают активные решения на основе тщательного исследования, прежде чем инвестировать весь корпус в какое-либо инвестиционное направление. (например, фонды закрытого типа).

Цели управления портфелем

• Это удачно сформулировано как настройка инвестиционных потребностей, удовлетворяемых портфельными менеджерами в соответствии с определенными требованиями.
• Управление портфелем помогает предоставить наилучшие варианты для инвестиций физическим лицам в соответствии с определенными критериями их дохода, бюджета, возраста, периода владения и способности брать на себя риск.
• В основном этим занимаются портфельные менеджеры, которые понимают финансовые потребности инвесторов и, соответственно, предлагают инвестиционную политику, обеспечивающую максимальную отдачу при минимальных рисках. Удачно говоря, это снижение риска за счет диверсификации.
• Это метод, который предпочитают те, кто верит в ликвидность инвестиций, чтобы при необходимости можно было вернуть деньги.
• Некоторые схемы управления портфелем также используются в целях экономии налогов.
• Это помогает инвесторам поддерживать покупательную способность.

Кто выберет управление портфелем?

• Ограниченные знания: его выбирает тот, кто хотел бы инвестировать в различные инвестиционные направления, такие как акции, металлы и другие товары, но не знает, как это сделать.
• Ограничение времени: у людей с другим профилем работы может не быть времени для создания и отслеживания своего портфолио, и, следовательно, они передают его в опытные руки.

Как на практике происходит управление портфелем?

Фактический метод управления портфелем отличается от того, что мы делаем это академически. Инвесторы проводят обзор рынка с точки зрения различных схем и их результатов в прошлом, управляющие фондами учитывают свой опыт и соотношение риска и вознаграждения и соответственно выбирают фонд, в который они вложат свои деньги.

• Он инициируется договором между инвестором и компанией, которая будет иметь разные схемы портфеля. Они могут быть ориентированы исключительно на акции/акции или могут иметь сочетание различных инвестиционных направлений.
• После того, как контракт заключен, проверяется структура вознаграждения, сроки, подверженность риску и вид, независимо от того, является ли он дискреционным или недискреционным.
• После того, как все это на месте, управляющий фондом играет свою роль. Портфель структурируется на основе согласованных условий, а затем регулярно обновляется.
• Отчет об исполнении портфеля периодически рассылается инвесторам.
• Есть определенное компьютерное программное обеспечение, которое используется менеджерами для отслеживания изменений в портфеле.
• Управляющий фондом принимает решения на основе тщательного исследования, которое касается как компании, так и рынка, проводимого командой портфельных менеджеров.

Пример управления портфелем

Скажем, у инвестора есть 1 00 000 рупий для начала, и менеджер должен распределить их между различными вариантами инвестиций. Таким образом, управляющий портфелем в зависимости от способности брать на себя риск и вида рассчитанной доходности обеспечивает портфель, структурированный в тандеме с этим.

Так, например, портфель может включать недвижимость, срочные депозиты в банках, взаимные фонды, акции и облигации. Между этими пятью единицами общего предоставленного корпуса должно быть раздвоение.

Таким образом, в зависимости от безопасности и отдачи от этих путей происходит раздвоение.

С другой стороны, портфель также может быть специфичным для акций. Таким образом, бифуркация осуществляется по исследуемым акциям на рынках.

Следовательно, в зависимости от требований инвесторов управляющий фондом принимает соответствующие решения и распределяет средства.

Карьера портфельного менеджера

Человек, который понимает финансовые потребности клиента и разрабатывает подходящий инвестиционный план в соответствии с его доходом и способностями к риску, называется портфельным менеджером. Портфельный менеджер — это тот, кто инвестирует от имени клиента. Поняв финансовые цели и задачи инвестора, управляющий портфелем предлагает соответствующее инвестиционное решение. Роль, которую играет портфельный менеджер, действительно сложная, ответственная и ответственная. Вот почему с иерархией в команде управления портфелем ответственность, а также вознаграждение довольно высоки. Чем опытнее управляющий фондом, тем больший вес придается этим управляющим и, соответственно, они занимают более высокие позиции с точки зрения заработной платы. Если масштабировать, они варьируются от лакхов до крор в зависимости от рынка и индивидуального опыта. Все пакеты вознаграждения полностью зависят от опыта и прибыли, полученной инвесторами в хорошие или плохие времена.

Заключение

В текущем сценарии, когда на рынках есть качественные деньги, управление портфелем действительно является предпочтительным методом инвестирования. Благодаря ассортименту продуктов, доступных по разным схемам, каждому найдется что предложить в соответствии с различными определенными критериями. Это один из тщательно изученных, отслеживаемых и подходящих методов инвестирования, предоставляющий доступ к различным доступным вариантам.