Как работают биткойн-биржи

Понимание торговых платформ криптовалюты может быть непростым. В конце концов, они могут показывать разные цены на активы, что еще больше сбивает с толку и без того загадочную природу криптовалюты.

Итак, как работают биткойн-биржи ? Продолжайте читать, чтобы узнать о ключевых концепциях, связанных с этими платформами.

Что такое криптовалюта?

Криптовалюта - это децентрализованная цифровая валюта . Он действует за пределами центрального банка .

Этот тип денег направлен на содействие передаче любого ценного актива, не полагаясь на банки. Трансграничные P2P (одноранговые) сети используют криптовалюты. Вот почему ни одно правительство или корпорация не может закрыть их или контролировать их.

В отличие от фиатных валют , криптовалюта не является законным платежным средством. Это означает, что вы не можете использовать криптовалюту для оплаты своих финансовых обязательств, таких как налоговые платежи, независимо от того, где вы живете.

Тем не менее регуляторы не могут остановить эти цифровые валюты. Пока что им удавалось только сделать криптоактивы менее доступными, обложить налогом и отпугнуть людей от их использования.

Криптовалюта может служить средством обмена, расчетной единицей и средством сбережения. Есть много разных типов, и каждый из них имеет уникальное предназначение. Если вы не хотите использовать его по назначению, вы можете просто купить его и продать с прибылью.

С практической точки зрения любая криптовалюта может быть инвестиционным инструментом . Он может расти в цене и пассивно наращивать ваше богатство по мере увеличения спроса. Но помните, что цены на криптовалюты тоже могут значительно упасть. Как и любые другие спекулятивные активы, стоимость биткойнов и альткойнов может сильно колебаться .

Что такое биткойн-обмен?

Биткойн- биржи (или криптовалютные биржи ) - это онлайн-площадки, где трейдеры могут покупать и продавать BTC и другие криптоактивы.

Другими словами, эти платформы - сватовство для трейдеров. Они не связаны, поэтому каждый из них представляет собой мини-маркет криптовалюты.

Технически биржи не устанавливают цены; участники рынка делают. Оценка криптовалют варьируется от одной платформы к другой. Все они верны, поскольку закон спроса и предложения применим ко всем рынкам.

В отличие от традиционных торговых платформ, эти обмены цифровой валютой являются глобальными. Они активны 24/7. И поэтому оценки биткойнов и альткойнов могут значительно меняться круглосуточно.

Вы можете испытать некоторую информационную перегрузку при первом использовании обмена доллара на биткойны . Чтобы помочь вам сориентироваться в них, мы изложили основы ниже.

Ликвидность

Ликвидность измеряет вашу способность покупать или продавать криптовалюту по точной цене. Чем более ликвидна торговая площадка, тем легче найти других инвесторов для торговли. Следовательно, ликвидность может служить иллюстрацией спроса.

Приведенное выше определение обычно относится к биржевой ликвидности. Ликвидность криптовалюты отличается, поскольку она применяется к простоте преобразования определенного актива в другую криптовалюту или наличные деньги .

Как правило, наиболее ликвидные криптоактивы испытывают наименьшую волатильность цен. Однако они могут быть привлекательными для участников рынка для создания крупных заказов. Эти игроки могут влиять на оценки лучше, чем среднестатистические трейдеры.

Десятки торговых площадок составляют криптовалютное пространство, поэтому сделки естественным образом делятся. Если бы все криптоинвесторы использовали только одну виртуальную валюту , весь рынок был бы намного более ликвидным.

Проскальзывание

Проскальзывание происходит, когда вам приходится соглашаться на цену, отличную от той, которую вы хотите. Это может произойти, когда в выбранном вами обмене биткойнов на доллар недостаточно ликвидности . Хотя это не уникально для криптовалютных рынков, трейдеры криптовалюты сталкиваются с этим чаще, чем их биржевые и форекс-коллеги.

Более того, проскальзывание может быть хорошей вещью. Если вы найдете другую сторону, готовую выполнить ваш заказ по более выгодной цене, вы выиграете сделку.

Объемы торгов

Эти цифры представляют собой сумму всех выполненных сделок за определенный период.

Неопытные криптоинвесторы часто путают объем с ликвидностью, но это разные вещи. Оба фактора являются хорошими факторами, которые следует учитывать при планировании заказов. Но большие объемы не обязательно означают высокую ликвидность.

Тем не менее биржи цифровых валют с рекордными объемами торгов, как правило, имеют высокую ликвидность. Это потому, что большой объем обычно привлекает больше трейдеров, что может снизить вероятность проскальзывания.

Однако не все объемы торгов доступны для общественности. Обычно крупные сделки происходят на внебиржевом рынке (OTC). Таким образом, значительные суммы криптовалюты могут переходить из рук в руки вне поля зрения общественности. Инвесторы с большим капиталом обычно выбирают этот путь.

Некоторые решения для обмена электронной валюты, такие как Kraken, также предоставляют индивидуальные услуги крупным трейдерам. Эти участники рынка могут приобретать или выгружать многие активы в частном порядке, чтобы не повлиять на цены криптовалюты.

К сожалению, внебиржевые криптовалютные сделки не всегда в центре внимания. Вот почему большинство новичков полагаются только на данные бирж при оценке рынка.

Итак, чем полезен обмен биткойнов, если он не может дать точную картину спроса? Эти платформы могут показать, завышена или занижена цена на определенные криптовалюты .

Конечно, вы должны знать о перемещении криптовалюты между кошельками за определенные периоды. Такая информация может поступать от провайдеров блокчейн- аналитики. Без этого невозможно провести надлежащий анализ.

Торговые пары

Прежде чем присоединиться к обмену валют на блокчейне , вы должны знать о торговых парах. Они могут помочь вам оценить стоимость криптоактивов по отношению к другим криптовалютам или фиатным валютам.

Торговая пара состоит из двух тикерных символов. Пример торговой пары - ETH / BTC. Первая - это базовая валюта (та, которую вы хотите купить), а вторая - валюта котировки (та, которую вы хотите продать). В этом примере торговая пара показывает цену эфира по отношению к биткойнам . Если вы согласны со стоимостью, вы можете обменять свой биткойн на эфир.

У каждой торговой пары есть своя книга заказов. Таким образом, стоимость актива, входящего в состав нескольких пар, обязательно будет разной.

Кроме того, сервисы обмена биткойнами поддерживают различные торговые пары фиат-крипто или крипто-крипто. Вы не всегда можете напрямую обменять одну криптовалюту на другую. Возможно, вам придется разместить несколько заказов с использованием других торговых пар, чтобы удерживать менее популярные активы.

Обычно базовыми валютами являются криптовалюты с большой капитализацией. Услуги по обмену валюты blockchain с носителями маркеров поощрять использование своего собственного cryptocurrencies с использованием торговых пар.

Как правило, выбирайте пары с высокими текущими объемами торгов. В противном случае вам, возможно, придется долго ждать, прежде чем другие стороны выполнят ваши заказы.

Производные

Услуги по обмену валюты BTC позволяют не только покупать и продавать активы. Некоторые из них позволяют торговать финансовыми контрактами и спекулировать на будущих ценах .

Эти соглашения называются производными финансовыми инструментами. При использовании деривативов вам не обязательно владеть 100% активов, которыми вы хотите торговать.

Вы можете использовать кредитное плечо. Leveraging позволяет заимствовать средства из долларов в обмен Bitcoin увеличить воздействие криптографических инвестиций без проставления своих собственных денег.

Существует множество видов деривативов, но наиболее популярными из них являются фьючерсы, бессрочные контракты, опционы и свопы.

• Фьючерсы - это контракты, в которых указано, что вы должны купить или продать криптовалюту по заранее определенной цене позже.
• Бессрочные контракты похожи на фьючерсы, за исключением того, что у них нет определенной даты истечения срока.
• Опционы - это соглашения о продаже или покупке активов по согласованной цене. Их называют опционами, потому что они дают вам право, а не обязательство, приобрести или отказаться от базовых активов.
• Свопы - это двойные контракты. Первый - для продажи или покупки актива. Второй - это продажа или покупка той же криптовалюты в будущем.

Эти финансовые контракты могут быть рискованными. Если у вас нет продвинутых навыков и опыта в криптовалютной торговле, вам следует держаться от них подальше. Лучшее использование деривативов - хеджирование. Их безответственное использование может быстро уничтожить ваши активы.

Комиссия за обмен криптовалюты

Операторы торговых платформ продолжают свою деятельность, взимая плату с пользователей.

Операторы по-разному монетизируют свои платформы. Наиболее распространенными источниками дохода являются депозиты, транзакции и комиссия за снятие средств . Они также взимают плату за листинг, чтобы включить в свой выбор новые криптоактивы.

Как работают биткойн-биржи?

Теперь пришло время ответить на вопрос, как работают биткойн-биржи ? Обязательно понимать, что у них разные функции. Тем не менее, они поддерживают четыре основные функции:

• Капитальные депозиты
• Книги заказов
• Соответствие заказа
• Обмен активами

Чтобы начать работу с понравившейся вам криптобиржей, просто зарегистрируйтесь и выполните процедуру проверки личности, чтобы создать учетную запись. Затем пополните свой счет с помощью поддерживаемого метода оплаты, чтобы конвертировать доллары в биткойны или альткойны.

Вам не нужно использовать наличные, если у вас уже есть криптовалюта, необходимая для открытия сделок. Вы можете перенести их на новую платформу обмена цифровой валюты .

После этого выберите торговую пару, если считаете, что базовая валюта справедлива. Помните, что вы уже должны владеть валютой котировки в выбранной вами торговой паре. В противном случае вам, возможно, придется использовать другой, пока у вас не будет необходимого актива для покупки криптовалюты, которую вы хотите.

Биткойн - практически универсальная котируемая валюта. Держа его, вы можете купить практически любой актив, который вам нужен.

Определите, сколько валюты вашей котировки вы готовы продать в обмен на желаемую базовую валюту. Затем вы можете разместить свой заказ. Впоследствии он должен появиться в книге заказов. Когда другой трейдер соглашается с вашими требованиями, продажа завершается.

Этот пример представляет собой лишь упрощенную версию того, как работают платформы обмена электронной валютой . Биржи с более сложными функциями будут иметь немного более сложные процессы.

Централизованные и децентрализованные криптобиржи

Существует два типа обмена криптовалютой : централизованный и децентрализованный.

Операторы централизованной платформы хранят личные данные и контролируют закрытые ключи трейдеров . Они ничем не отличаются от технологических компаний, таких как Google или Facebook.

Децентрализованные биржи криптовалют - это исключительно P2P . Им не нужны конфиденциальные данные. На этих платформах пользователи могут держать свои закрытые ключи все время. По определению, вы можете владеть своими активами вместе с ними.

Какой лучше? Ни то, ни другое не является лучшим во всем. И централизованные, и децентрализованные биржи должны чем-то жертвовать, чтобы добиться того, чего не могут сделать другие. Давайте сравним их.

Плюсы централизованного обмена цифровой валюты

Централизованные платформы привлекательны для многих криптотрейдеров, потому что они:

• Поддержка конвертации доллара США в биткойны (и наоборот).
• Более тщательно проверяйте криптоактивы.
• Подтвердите личность пользователя в соответствии с правилами.
• Застраховать средства инвесторов.
• Обеспечьте поддержку клиентов.
• Обеспечьте удобный интерфейс.
• Предлагайте расширенные функции для опытных трейдеров.
• Взимайте относительно низкие комиссии.

Минусы централизованного обмена цифровой валюты

Не каждый трейдер криптовалюты доволен централизованными обменами для следующих услуг:

• Перечислите небольшое количество криптовалют.
• Запретить доступ нежелательным пользователям.
• Держите закрытые ключи от активов инвесторов.
• Были уязвимы для хакеров.
• Может обанкротиться.

Плюсы децентрализованного обмена криптовалют

В отличие от централизованных платформ, децентрализованные биржи:

• Перечислите более широкий диапазон альткойнов.
• Обеспечьте доступ к труднодоступным криптоактивам.
• Содействовать самостоятельному хранению ключей.
• Предложите прозрачную систему торговли криптовалютой с целью получения прибыли .
• Не проверяйте личность.
• Поддержка сотен интеграций DeFi ( децентрализованное финансирование ).

Минусы децентрализованного обмена криптовалюты

Децентрализованные биржи подходят не каждому трейдеру криптовалюты, поскольку они:

• Может не поддерживать токены, созданные на разных блокчейнах.
• Может взимать высокие комиссии из-за перегрузки сети.
• Предлагайте ограниченные встроенные функции построения графиков.
• Время от времени бывает большое проскальзывание.
• Не предоставляйте поддержку клиентов.
• Не разрешайте конвертацию бумажных денег в криптовалюту .
• Поддаются хакерам.
• Иметь тонкий послужной список.

Централизованные биржи криптовалют доминируют на нынешнем рынке. Децентрализованные системы надеются стать стандартом в будущем. Однако гибридные торговые платформы могут управлять пространством во время переходного периода в отрасли .

По своей природе гибридные биржи устраняют недостатки высокоцентрализованных и децентрализованных сервисов. Конкуренция между этими видами криптовалютных бирж будет только усиливаться.

Централизованные, децентрализованные и гибридные платформы всегда будут пытаться привлечь как можно больше пользователей. Иногда даже за счет других. Но они могут продолжать сосуществовать в обозримом будущем.

Криптоинвесторы имеют разные предпочтения, поэтому все три типа бирж, скорее всего, останутся востребованными.

Лучшие криптобиржи

Сегодня в мире существует более 300 бирж криптовалюты . Изучение того, как использовать несколько, может дать вам гибкость. Трудно сказать, какие платформы являются законными, пока они не ограбят вас.

Чтобы защитить ваши интересы, мы составили список лучших криптовалютных торговых платформ . Ниже представлены два самых дружелюбных для новичков.

Coinmama

Этот сервис принимает пользователей примерно из 200 стран. С Coinmama вы можете покупать и продавать высокотехнологичные криптовалюты (такие как биткойны , собственный токен Ethereum Ether и ADA Кардано).

Вы можете перевести средства на свой счет с помощью кредитной или дебетовой карты. Также можно использовать банковские переводы и Apple Pay.

Coinmama - больше брокер, чем биржа. Вместо того, чтобы помочь вам найти других трейдеров для обмена активами, он торгует с вами. Вот почему он может предлагать мгновенные транзакции обмена биткойнами .

Он взимает комиссию за обмен криптовалюты за различные действия на своей платформе. Но Coinmama предоставляет скидки постоянным пользователям.

Платформа имеет политику KYC (Know-Your-Customer), но процесс проверки личности выполняется быстро. Хотя он и раньше становился жертвой утечки данных, он помогает вам хранить свои активы в кошельке с криптовалютой ZenGo .

eToro

Если вы хотите активизировать свою торговую игру, eToro может стать хорошей платформой для шлюза. Это не чистая криптовалютная биржа, поскольку она также поддерживает множество финансовых активов.

Тем не менее, это может дать вам доступ не только к лучшим криптовалютам для инвестиций . Имея на выбор до 120 криптовалют, вы можете покупать менее популярные активы, чтобы разнообразить свой портфель.

eToro дает новичкам возможность учиться у самих успешных трейдеров. Вы даже можете использовать учебную учетную запись, чтобы без всякого риска увидеть, как ведут себя рынки альткойнов и BTC .

Хотя он взимает с пользователей плату за конвертацию и передачу криптовалюты, он не взимает комиссию за депозит. Он поддерживает несколько способов оплаты, включая кредитные карты и приложения для финансовых технологий, такие как PayPal или Skrill.

Как пользователь eToro, вы можете использовать безопасный кошелек с криптовалютой для хранения своих средств, а не только для торговли.

Другие известные платформы обмена криптовалютой включают Bybit, BitMEX, Coinbase и Binance.

Заворачивать

Умение ориентироваться на биржах имеет решающее значение для успеха в криптографии. Теперь, когда вы закончили читать « Как работают биржи биткойнов ?» статьи, вы готовы совершить первую сделку.

Предупреждение о спойлере: хотя вначале вы делаете больше ошибок, со временем вы только станете более опытным.